Porsi Pendanaan Perbankan Tembus 75,59 Persen, Industri Pindar Semakin Prospektif sebagai Kanal Penyaluran Kredit

Jakarta, 11 Juni 2026 - Industri pinjaman daring (Pindar) di Indonesia mengalami pertumbuhan positif dengan struktur pendanaan yang semakin didominasi sektor perbankan. Hal ini sekaligus menandai tingginya tingkat kepercayaan sistem keuangan formal terhadap model bisnis Pindar sebagai kanal distribusi kredit yang mengedepankan tata kelola dan manajemen risiko.

Data terbaru Otoritas Jasa Keuangan (OJK) mencatat outstanding pendanaan Pindar pada April 2026 mencapai Rp102,07 triliun, atau tumbuh sebesar 26,11% dari periode yang sama tahun sebelumnya (year on year/yoy). Tingkat risiko kredit macet pada periode ini secara agregat (TWP90) juga  tercatat dalam batas aman yakni di posisi 4,62%. Pertumbuhan Pindar berada di atas industri keuangan konvensional, yang memperlihatkan perannya yang semakin signifikan dalam ekosistem pembiayaan nasional.

Kinerja positif industri ini berdampak pada kepercayaan perbankan untuk menyalurkan kredit lewat Pindar. Pada April 2026, perbankan mendominasi sumber pendanaan di industri Pindar dengan porsi sebesar 75,59% dari total atau mencapai Rp66,25 triliun. Dominasi ini antara lain dipengaruhi oleh kapasitas pendanaan yang cukup besar serta stabilitas likuiditas. Imbal hasil menjadi salah satu pertimbangan perbankan, namun keputusan penempatan dana juga mempertimbangkan aspek lain seperti risiko dan tata kelola.

Pergeseran ini mencerminkan transformasi Pindar dari alternatif pembiayaan ritel menjadi infrastruktur channeling kredit yang terintegrasi dengan lembaga keuangan formal. Ketua Umum AFPI Entjik S. Djafar menyatakan bahwa tren tersebut menunjukkan model kolaborasi bank–fintech telah bergerak dari tahap eksperimental menuju arus utama pembiayaan digital.

“Dominasi pendanaan dari perbankan menandakan bahwa industri Pindar sudah dipandang sebagai mitra distribusi kredit yang kredibel. Bank melihat platform fintech sebagai kanal yang efisien untuk menjangkau segmen yang sebelumnya sulit disentuh, khususnya UMKM dan masyarakat underserved,” ujar Entjik.

Kanal Distribusi Kredit yang Lebih Lincah

Peran Pindar sebagai kanal distribusi dinilai semakin relevan di tengah ketatnya pertumbuhan kredit. Riset dari Katadata Insight Center (KIC) menyatakan platform Pindar memiliki keunggulan operasional karena kecepatan akuisisi debitur, pemrosesan data, serta penilaian risiko berbasis teknologi. 

Model penilaian risiko berbasis data alternatif dan innovative credit scoring memungkinkan proses seleksi debitur dilakukan lebih cepat tanpa mengorbankan prinsip kehati-hatian. Ini membuat Pindar cocok menjadi mitra channeling dana perbankan, termasuk untuk mempercepat transmisi stimulus likuiditas.

Berdasarkan hasil survei KIC terhadap 309 pelaku usaha mikro kecil menengah (UMKM), industri Pindar juga menjadi salah satu sumber pendanaan utama yang dimanfaatkan oleh responden dalam menjalankan usaha mereka. Pemanfaatan Pindar ini terutama didorong oleh keunggulan struktural dibandingkan lembaga keuangan konvensional, khususnya dari sisi kecepatan pencairan dana dan kemudahan proses pengajuan. 

Sebanyak 69,3% responden mengapresiasi proses pencairan  dana yang cepat, sementara 66,3% lainnya memilih Pindar karena proses pengajuan yang  cepat dan mudah. Di sisi lain, responden yang menjadikan pinjaman dari bank sebagai sumber pendanaan hanya sebesar 47,9%. Sumber pendanaan lainnya yang digunakan yaitu keluarga/kerabat/teman sebesar 45%.

Peran Pindar sebagai jembatan inklusi keuangan menjadi semakin relevan ketika ditinjau dari  berbagai kendala yang dihadapi UMKM dalam memanfaatkan pembiayaan perbankan. Hasil survei menunjukkan bahwa keputusan UMKM memilih pendanaan Pindar dibandingkan jasa keuangan lainnya terutama dipengaruhi oleh sejumlah hambatan dalam proses pengajuan dan persyaratan yang harus dipenuhi.  

Dalam konteks makro, Pindar yang berhasil mengisi kekosongan (funding gap) ini, memastikan bahwa jutaan pelaku UMKM  yang sebelumnya unbankable tetap memiliki modal untuk terus berjalan, yang pada akhirnya menjaga denyut nadi ekonomi di masyarakat secara inklusif.

Entjik mengungkapkan keberadaan Pindar bukan menjadi ancaman bagi industri jasa keuangan konvensional seperti perbankan. Alih-alih, Pindar dapat menjadi mitra strategis dalam menyalurkan kredit ke masyarakat yang selama ini sulit terjangkau oleh perbankan.

Tantangan Kualitas Kredit dan Penguatan Manajemen Risiko

Di tengah pertumbuhan industri, AFPI menekankan pentingnya disiplin risiko. Meski tetap terjaga di bawah 5%, rasio kredit macet pada April 2026 naik dari bulan sebelumnya yakni Maret 2026 di angka 4,52%. Kenaikan ini menjadi sinyal perlunya penguatan penilaian kredit, pemantauan risiko, serta praktik penagihan yang beretika.

Menurut AFPI, peningkatan risiko tersebut harus dibaca dalam konteks ekspansi berbasis peminjam dan penetrasi ke segmen baru. Asosiasi mendorong anggotanya memperketat model penilaian kredit, meningkatkan kualitas data, serta memperkuat early warning system.

“Pertumbuhan harus diimbangi dengan kualitas. Kami terus mendorong anggota untuk memperkuat credit scoring, verifikasi data, dan praktik penagihan yang sesuai kode etik. Kepercayaan bank sebagai pemberi dana hanya bisa dijaga jika kualitas portofolio tetap sehat,” kata Entjik.

AFPI memandang integrasi bank dan fintech lending sebagai salah satu pengungkit utama pertumbuhan kredit ke depan, khususnya untuk segmen ultra mikro. Dengan dukungan regulasi, penguatan permodalan, serta standar tata kelola yang lebih ketat, industri Pindar dinilai berada pada posisi prospektif untuk menjadi kanal distribusi dana bank yang lebih luas dan efisien.

“Kolaborasi bank dan Pindar bukan lagi opsi tambahan, tetapi sudah menjadi bagian dari arsitektur pembiayaan modern. Dengan tata kelola yang kuat, teknologi yang matang, dan pengawasan berlapis, industri ini siap menjadi mitra strategis penyaluran dana perbankan ke sektor riil,” kata Entjik.